UBS刚公布其12只最受青睐科技股——完整名单在此

TLDR

• UBS 点名 12 只由强劲 AI 需求支撑的"高信心"科技、媒体和电信股
• 亚马逊是首选股,预计 AWS 收入今年将增长 38%
• Palantir 是 UBS 的首选大型软件股,被视为能够抵御 AI 冲击
• JFrog、Twilio 和 Arista Networks 因其在 AI 基础设施中的角色而入选
• 一些软件和媒体股面临利润率压力,因为竞争加剧

UBS 发布了一份包含 12 只股票的清单,称其为科技、媒体和电信领域的首选股。该银行表示,AI 是其选择背后的主要驱动力,芯片、云计算和数据中心需求强劲。

之所以选择这些股票,是因为 UBS 分析师认为他们对每只股票都有基于专有数据的"差异化观点"。该报告于 2026 年 3 月底发布。

亚马逊位居榜首。分析师 Stephen Ju 称其为"蓄势待发",表示该公司尚未充分感受到其 AI 支出的全部收益。亚马逊计划今年投入 2000 亿美元资本支出,其中约 1500 亿美元将用于亚马逊云服务。

Amazon.com, Inc., AMZN

UBS 预计 AWS 收入今年可能增长 38%。相比之下,去年增长 20%,华尔街共识约为 25%。亚马逊股价在 2025 年下跌约 10%,但 UBS 将此视为机会。

Palantir 是 UBS 在大型软件股中的首选。分析师 Karl Keirstead 表示,该公司处于 AI 和数据支出的"交汇点"。他认为 Palantir 比大多数软件即服务公司更能抵御 AI 冲击,因为它是主要的基础设施供应商。

AI 基础设施投资

Arista Networks 也入选了该清单。UBS 认为 AI 驱动的需求尚未完全反映在其收入预估中,并预计结果将高于公司自身的指引。

Entegris 完善了芯片相关的选股。UBS 预计随着每一代新晶圆对先进材料的需求增加,它将超越更广泛的半导体行业的增长。

JFrog 被评为首选中小型基础设施软件股。其股价在过去三个月下跌了 25%,但 UBS 分析师 Radi Sultan 表示 AI 风险已被计入价格。他还指出,客户"几乎没有兴趣"离开该平台。

Twilio 因其在 AI 驱动的通信工具中的角色而入选。其基于使用量的定价模式被强调为相对于按座位收费的竞争对手的关键优势。

超越芯片和云

并非所有选股都是纯粹的 AI 概念。Mastercard 因其定价能力以及对旅游复苏和外汇趋势的敞口而入选。

Netflix 入选是基于预期它将通过订户增长、广告支持的套餐和成本控制超越同行。

根据 UBS 的说法,American Tower 的交易价格接近多年低点,但预计将受益于与 5G 扩张相关的移动数据需求上升。

Global Business Travel Group 预计到 2027 年将保持低两位数增长,高于更广泛的行业趋势。

Accenture 被标记为被市场低估,原因是宏观担忧,尽管预订强劲且自由现金流改善。

Global-e Online 完善了该清单。UBS 认为它比许多同行更少受到 AI 冲击的影响,支持其长期增长前景。

UBS 最新数据预测 2026 年 AWS 收入增长 38%,远高于当前华尔街 25% 的共识。

文章《UBS 刚刚点名其 12 只最喜爱的科技股 — 这里是完整清单》首发于 CoinCentral。