👨🏿‍🚀TechCabal Daily – صعود از نردبان به سوی تامین مالی خُرد

پس از یک دهه پردازش پرداخت برای هزاران کسب‌وکار نیجریه‌ای، Paystack دید واضحی از آنچه بازرگانان بعداً می‌خواهند دارد: دسترسی به سرمایه، مدیریت بهتر خزانه‌داری و مکانی امن برای نگهداری وجوه خود.

برای برآورده کردن این نیازها، این فین‌تک بانک خرد مالی Ladder (MFB)، یک بانک خرد مالی نیجریه‌ای را خریداری کرده و واحد جدید را به گروه خود اضافه کرده است. واحد جدید، بانک خرد مالی Paystack (MFB)، به طور مستقل از کسب‌وکار پرداخت فعالیت خواهد کرد، هرچند هر دو شرکت در چارچوب محدودیت‌های نظارتی بر روی محصولات همکاری خواهند کرد.

مجوز مزیت قدرتمندی به Paystack می‌دهد. با دسترسی به یکی از بزرگ‌ترین مجموعه داده‌های پرداخت آنلاین آفریقا، Paystack MFB می‌تواند وام‌ها را بر اساس جریان‌های پرداخت تاریخی یک بازرگان به جای موجودی حساب تضمین کند. همچنین می‌تواند محصولات پس‌انداز و خزانه‌داری را متناسب با نحوه کسب و خرج واقعی پول توسط کسب‌وکارها طراحی کند.

از نظر استراتژیک‌تر، این حرکت به Paystack اجازه می‌دهد فراتر از پردازش پرداخت حرکت کند. با نگهداری وجوه در واحد بانکی خود، شرکت کنترل بیشتری بر پولی که از طریق شبکه‌اش جریان دارد به دست می‌آورد، که مزیتی نسبت به رقبای پرداخت آن است.

Paystack MFB همچنین قصد دارد محصولات خدمات بانکداری را ارائه دهد و به سایر پلتفرم‌ها امکان می‌دهد ویژگی‌های بانکی را در پیشنهادات خود ادغام کنند. در صورت موفقیت، این حرکت می‌تواند برای بانکداری دیجیتال همان کاری را انجام دهد که Paystack یک دهه پیش برای پرداخت‌های آنلاین انجام داد.

اما بازار شلوغ است. نیجریه از قبل کمبود بانک‌های تجاری و نئوبانک‌ها ندارد و همه در کنار بانک‌های سنتی رقابت می‌کنند. برای جذب سپرده‌ها، Paystack MFB به مشوق‌های بازده و تسویه فوری برای بازرگانانی که پرداخت‌ها را از طریق Paystack جمع‌آوری می‌کنند، تکیه خواهد کرد.

تنها دو هفته از سال جدید، بخش فین‌تک نیجریه قبلاً دو خرید را ثبت کرده است، پس از خرید Mono توسط Flutterwave هفته گذشته. این یک سیگنال اولیه است که 2026 ممکن است سال پرمشغله دیگری برای معاملات باشد.

در میانه پرداخت پول تمام می‌شود؟ Airtel Money کنیا اکنون شما را پشتیبانی می‌کند. بخش پول موبایلی Airtel، غول مخابراتی، در حال آماده‌سازی برای باز کردن پیشنهادات وام بیشتر برای مشتریان است. Airtel Money قصد دارد کسب خدمات اضافه برداشت را راه‌اندازی کند که به مشتریان اجازه می‌دهد پول قرض بگیرند و زمانی که موجودی آنها به صفر می‌رسد، تراکنش را کامل کنند. Airtel کنیا به طور خودکار کسری را از حساب‌های مشتری زمانی که کیف پول خود را اضافه کردن موجودی(شارژ کردن) می‌کنند، بازیابی خواهد کرد.

Airtel Money عمیق‌تر به قرض و وام و اعتبار فشار می‌آورد، اضافه برداشت به مصرف‌کنندگان ارائه می‌دهد و Safaricom را که مالک M-PESA است، خدمات پول موبایلی که از سال 2019 Fuliza را اداره می‌کند، به چالش می‌کشد.

آنچه Airtel قصد دارد متفاوت انجام دهد: با راه‌اندازی یک رقیب مستقیم، Airtel Money با Fuliza M-PESA در مسابقه به سمت پایین است و با هزینه های کارمزد پایین‌تر آنها را کاهش می‌دهد. اگرچه Airtel Money هنوز نرخ بهره خود را منتشر نکرده است، Fuliza در حال حاضر یک هزینه دسترسی یکباره 1 درصدی و هزینه های نگهداری روزانه که بسته به مبلغ وام متفاوت است، دریافت می‌کند. هرگونه کاهش معنی‌دار قیمت‌ها در اینجا می‌تواند Airtel Money را ارزان‌تر و احتمالاً از دیدگاه مشتری بیشتر قابل ترجیح نسبت به Fuliza Safaricom کند.

خرد کردن غول: Safaricom هنوز حدود 89 درصد از بازار پول موبایلی را کنترل می‌کند و Airtel اخیراً به آستانه دو رقمی رسیده و در دسامبر 2025 به بیش از 10 درصد رسیده است. برای رسیدن حتی به نیمی از بازار، Airtel باید تقریباً پنج برابر رشد کند. به نظر می‌رسد زیاد است، اما نگاه کردن به رشد پایدار Airtel Money ممکن است شما را متقاعد کند. کاهش هزینه های کارمزد برای خدماتی که قبلاً توسط Safaricom انحصار شده بود، شانس Airtel Money برای خرد کردن (بیشتر) سهم بازار غول پول موبایلی است.

گروه Shoprite با PayJustNow، یک شرکت فرعی Weaver Fintech، همکاری کرده است تا به مشتریان اجازه دهد مواد غذایی و ملزومات روزانه را با وام بخرند و بعداً بازپرداخت کنند. مشتریان می‌توانند از این خدمت خرید اکنون-پرداخت بعد (BNPL) در بزرگ‌ترین برندهای Shoprite، از جمله Shoprite، Checkers، Sixty60 و Computicket استفاده کنند.

نحوه کار آن: مشتریان بخشی را از قبل پرداخت می‌کنند، با کالاهای خود می‌روند و مانده را در اقساط بدون بهره در یک دوره کوتاه تسویه می‌کنند. PayJustNow تصمیم اعتباری را با استفاده از مدل‌های ریسک خود مدیریت می‌کند، در حالی که Shoprite جریان خرید را دست نخورده نگه می‌دارد.

BNPL اکنون همه جا است: Shoprite به فهرست در حال رشد خرده‌فروشانی که از BNPL در آفریقای جنوبی استفاده می‌کنند، از جمله Takealot که همچنین با PayJustNow شریک است، Superbalist و فروشگاه‌های گروه Foschini می‌پیوندد.

بزرگ‌نمایی: در 1404/10/18، بانک ذخیره آفریقای جنوبی (SARB)، بانک مرکزی کشور، برنامه‌های باز کردن سیستم پرداخت ملی (NPS) به نهادهای بدون مجوز بانکی در سال 2026 را اعلام کرد. این به شرکت‌هایی مانند Shoprite اجازه می‌دهد مستقیماً از طریق حساب بازار پول خود، بخش خدمات بانکی آن، به ریل‌های پرداخت ملی متصل شوند، به جای اینکه بر روی بانک‌های دارای مجوز تکیه کنند. این تغییر نظارتی اخیر در بخش مالی آفریقای جنوبی برای خرده‌فروشانی مانند Shoprite آسان‌تر خواهد شد تا کسب خدمات مالی را مستقیماً در تسویه حساب ادغام کنند.